<匯港通訊> 招商證券國際發報告指,嗶哩嗶哩(09626)第一季受惠於降本增效,推動利潤率持續上行,收入亦超預期1%。同時又因AI創新,集團盈利增長前景强勁。因此上調盈利預期,預測第二季及今年全年收入同比增長分別60%及13%,第二季經調整利潤5.07億元人民幣。
然而,該行預計在今年下半年的高基數下,遊戲增長或將放緩,故因SOTP估值,將集團目標價降5.7%,由209元降至197元,但仍看好集團即將上線的新賽季及新遊的發布,因此維持「增持」評級。
(CW)
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