即將上市(暗盤交易時段:今日16:15-18:30)
| 公司名稱▼
/
代號▼ | 行業 | 招股價 | 每手股數 | 入場費 | 招股截止日 | 暗盤日期▼ | 上市日期▲ |
| |
我們為一家位於中國湖北省的品牌、廣告及營銷服務供應商，提供從市場研究（通過與研究機構合作）到品牌、廣告及營銷項目執行等整個價值鏈的服務，通過與不同媒體資源供應商合作協助品牌商、廣告主及廣告代理商制訂及實施有效的服務方案，以達成其推廣需求及營銷目標，從而進一步提高其品牌在目標受眾中的聲譽及提高其產品或服務的競爭力及市場份額。
我們的客戶包括(i)品牌商及廣告主，包括私營及國有企業以及政府機構；及(ii)廣告代理商，來自飲料、健康食品生產、汽車製造、家居用品製造、旅遊以及農業和相關食品加工等各行各業。
於往績記錄期間，我們通過提供以下服務產生收益：
(i)品牌服務，主要包括(a)通過與研究機構合作對客戶所從事行業進行市場研究及行業數據分析；(b)規劃品牌發展策略，涉及確定品牌的核心價值以及就品牌定位及目標客戶提供建議；(c)設計品牌形象；及(d)制定產品及╱或服務的營銷和品牌推廣計劃；
(ii)通過電視、廣播及戶外廣告空間等傳統線下媒體以及網站、搜索引擎、應用程序和社交媒體平台等線上媒體提供的廣告服務（包括傳統線下媒體廣告服務及線上媒體廣告服務），主要包括( a )確定及選擇合適的媒體組合；( b )編製廣告方案；(c)獲取廣告資源；及(d)安排和監督廣告投放；
(iii)通過組織和實施營銷活動提供活動執行及製作服務，以推廣客戶的品牌、產品及╱或服務；及
(iv)提供廣告投放服務（包括來自媒體合作夥伴的返利），包括制定線上廣告計劃、維持客戶於媒體合作夥伴的廣告平台開設的賬戶，及根據客戶的要求在媒體合作夥伴的指定線上媒體平台上安排廣告投放。作為配套服務，我們亦將根據客戶的要求設計及製作短視頻廣告。
以下概述線上媒體廣告服務與提供廣告投放服務之間的主要區別：
就投放廣告的平台而言
(i)就線上媒體廣告服務而言，我們協助客戶在中國各種受歡迎的線上媒體平台（如由不同廣告資源供應商運營的社交媒體及線上視頻平台）投放線上廣告，而在提供廣告投放服務方面，我們協助客戶在僅由媒體合作夥伴運營的線上媒體平台上投放線上廣告；及
就服務範圍而言
(ii)就線上媒體廣告服務而言，我們的服務主要包括了解客戶的營銷需求及向客戶提供有關線上廣告形式建議，接著根據客戶的指示與廣告資源供應商聯絡以執行廣告投放。另一方面，就提供廣告投放服務而言，除與客戶討論以了解客戶希望投放廣告的時間及開支外，我們亦將維持我們的客戶於媒體合作夥伴的廣告平台開設的賬戶，代我們的客戶於媒體合作夥伴的廣告平台注入按金，並根據客戶的要求在媒體合作夥伴的指定線上媒體平台上安排廣告投放。作為配套服務，我們亦將根據客戶的要求設計及製作短視頻廣告。
有關線上媒體廣告服務與提供廣告投放服務之間的其他差異的詳情，請參閱本文件「業務－我們的主要業務－線上媒體廣告服務與提供廣告投放服務的比較」分段。
為優化客戶的廣告和營銷策略（包括來自媒體合作夥伴的返利），在提供廣告服務以及活動執行及製作服務之後，我們將根據廣告媒體或平台提供的結果編製總結報告，以分析及評估我們的廣告方案或營銷活動的成效。
由於對多渠道廣告服務的需求不斷增加以及技術和互聯網的快速發展，我們自2018年起將廣告服務擴展到提供線上媒體廣告服務，並自2022年起擴展到提供廣告投放服務。於往績記錄期間，我們與線上搜索引擎、網站、社交媒體、電商和OTT及媒體合作夥伴的市場領先運營商訂立戰略合作及╱或廣告代理協議，從而使本集團能夠根據對互聯網用戶的偏好和行為以及各種線上媒體平台的特點和成效的分析，向客戶提供豐富的線上廣告資源和服務。
我們相信，我們的線下和線上媒體廣告渠道的多元化覆蓋會令我們可適應瞬息萬變的廣告行業，從而使我們能夠識別出最合適且有效的廣告資源，以滿足客戶的需求。
我們的主要業務
於往績記錄期間，我們向客戶提供以下類型的服務：(i)品牌服務；(ii)傳統線下媒體廣告服務；(iii)線上媒體廣告服務；(iv)活動執行及製作服務；及(v)提供廣告投放服務（包括來自媒體合作夥伴的返利）。
我們的收益由2020財年的約人民幣103.4百萬元增加至2021財年的約人民幣157.6百萬元，並進一步從2021財年的約人民幣157.6百萬元增加至2022財年的約人民幣207.2百萬元。我們的收益亦由2022年首四個月的約人民幣60.7百萬元增加至2023年首四個月的約人民幣75.0百萬元。上述增加主要歸因於提供品牌服務、線上媒體廣告服務、活動執行及製作服務以及廣告投放服務的收益增加（包括來自媒體合作夥伴的返利），這是由於( i ) COVID -19疫情受控後，市場對我們的品牌、廣告及營銷服務的需求不斷增長；( i i )中國政府於2022年年底取消抗疫措施，使得經濟活動及場景活動（如文化活動、展覽及會議等）恢復正常，亦導致對我們活動執行及製作服務的需求增加；(iii)本集團為開拓更多潛在客戶而加大銷售力度；(iv)廣告主對線上媒體廣告的需求普遍增加，以及本集團繼續將戰略重點轉移至該分部；及(v)中國的線上零售額的增長，刺激更多客戶選擇我們的線上媒體廣告服務及廣告投放服務，以投放廣告推高其銷售額。
品牌服務
我們向客戶提供品牌服務，服務內容包括為客戶開展市場研究並制定全面及量身定製的品牌服務方案，涵蓋企業品牌建設、產品及╱或服務定位以及營銷和銷售策略等各個領域。我們的目標是為客戶提供全面的品牌服務，通常包括：(i)對客戶品牌的研究和分析；(ii)品牌發展策略的設計和規劃；(iii)品牌形象的設計；及(iv)制定產品及╱或服務營銷和品牌推廣計劃。有關提供品牌服務各流程的期限，請參閱本文件「業務－我們的運營流程」分段。
就品牌服務而言，我們通常採用成本加成法來釐定服務費，其中我們將評估品牌服務項目產生的成本，如員工成本和研究費用，然後以估計成本加成釐定服務費。我們亦可能視乎市況及競爭環境逐一調整加價。於2020財年、2021財年及2022財年，我們品牌服務的毛利率分別約為55.1%、52.3%及55.4%。我們錄得品牌服務的毛利率由2022年首四個月約53.8%下降至2023年首四個月約46.8%。此減少主要歸因於(i)我們向若干新客戶提供相對具競爭力的價格以提高我們的競爭力及擴展我們的客戶群；及(ii)鑒於若干老客戶與本集團的長期商業合作關係，我們向彼等提供相對具競爭力的價格。
傳統線下媒體廣告服務
我們通過線下媒體為客戶提供廣告服務。我們提供的主要線下媒體廣告空間為(i)電視廣告空間；(ii)廣播廣告空間；及(iii)戶外廣告空間。我們的服務涵蓋了廣告投放的大部分重要階段，包括確定合適的媒體組合、編製廣告方案、獲取廣告資源、安排和監督廣告的投放以及評估廣告成效。有關提供傳統線下媒體廣告服務各流程的期限，請參閱本文件「業務－我們的運營流程」分段。
線上媒體廣告服務
我們提供中介服務來協助客戶確定和選擇相關線上廣告資源供應商，以便客戶的廣告可以投放於各種線上平台，例如網站、搜索引擎、應用程序和社交媒體平台。我們在分析互聯網用戶的偏好和行為、各種線上平台的特點和成效後，為客戶提供線上廣告形式和線上平台類型的建議。有關提供線上媒體廣告服務各流程的期限，請參閱本文件「業務－我們的運營流程」分段。
我們提供兩種主要的線上媒體廣告空間形式：(i)展示廣告，即在網站、應用程序或社交媒體平台上通過橫幅或其他由文本、圖像、動畫和視頻構成的廣告格式展示推廣信息；及(ii)搜索引擎廣告，當消費者輸入相關關鍵詞時，廣告主的名稱、品牌及╱或產品將出現在網站的搜索結果中。
我們的線上媒體廣告服務的毛利率由2020財年約16.1%微跌至2021財年約14.7%，並增至2022財年約31.9%。我們線上媒體廣告服務的毛利率由2022年首四個月約12.0%增加至2023年首四個月約88.1%。於2022財年及2023年首四個月，我們在線上媒體廣告服務毛利率增加，主要歸因於我們按淨額基準確認十家廣告代理商線上媒體廣告服務的收益且所有成本已於總收益中扣除。
活動執行及製作服務
我們亦協助客戶制定、組織和開展營銷活動和項目，以推廣其品牌、服務和產品。根據客戶的目標以及要營銷的產品或服務的類型，我們提供的服務涵蓋了組織營銷活動的所有階段，包括(i)制定活動策略；(ii)設計方案、工作安排和活動流程；(iii)通過採購材料及委聘第三方服務供應商來執行項目；(iv)協助項目管理並監督營銷活動的執行；及(v)基於輿情評估營銷活動的成效。有關提供活動執行及製作服務各流程的期限，請參閱本文件「業務－我們的運營流程」分段。
提供廣告投放服務（包括來自媒體合作夥伴的返利）
於2022年1月，我們已與媒體合作夥伴訂立合作協議，以在媒體合作夥伴經營的各種線上媒體平台上投放廣告。於2022年5月，我們取得媒體合作夥伴發出的代理證書，因此我們自2022年5月起開始為我們的客戶提供廣告投放服務。我們與媒體合作夥伴的合作為非獨家合作，並須每年續訂。我們與媒體合作夥伴的年度框架協議一般從每年的1月1日開始至12月31日屆滿。我們已成功按類似主要條款及條件與媒體合作夥伴續訂我們的年度框架協議及代理證書，有效期為2023年1月1日至2023年12月31日。2024年度框架協議預計將於2023年12月下旬（與去年時間相若）前後簽署。有關我們與媒體合作夥伴的合作條款的詳情，請參閱本文件「業務－我們的主要業務－提供廣告投放服務（包括來自媒體合作夥伴的返利）—與媒體合作夥伴訂立的主要協議條款」分段。
我們於2022年5月開始提供廣告投放服務，因此該分部於2020財年及2021財年並無產生收益。於2022財年，我們自提供廣告投放服務（包括來自媒體合作夥伴的返利）產生收益約人民幣24.9百萬元，佔我們總收益約12.0%。於2023年首四個月，我們來自提供廣告投放服務（包括來自媒體合作夥伴的返利）的收益約為人民幣18.7百萬元，即同期總收益的約24.9%。由於我們於2022年5月才開始提供廣告投放服務（包括來自媒體合作夥伴的返利），故我們並無就2022年首四個月確認任何來自提供該等服務的收益。
資料來源: 華視集團控股 (01111) 招股書 [公開發售日期 : 2023/10/31) |
| 上市市場 | 主版 |
| 行業 | 廣告 |
| 背景 | 其他 |
| 業務主要地區 | N/A |
| 主要股東 | 陳繼承 (64.40%)
王書錦 (5.55%)
聶星 (5.03%) |
| 公司董事 | 陳繼承 (主席兼總經理兼行政總裁兼執行董事)
王書錦 (副主席兼高級副總裁兼執行董事)
張備 (財務總監兼執行董事)
薛玉春 (執行董事)
何威風 (獨立非執行董事)
侯思明 (獨立非執行董事)
李光斗 (獨立非執行董事)
彭禮堂 (獨立非執行董事) |
| 公司秘書 | 賴天恩 |
| 往來銀行 | 中國招商銀行股份有限公司
農村商業銀行
上海浦東發展銀行股份有限公司 |
| 律師 | 金杜律師事務所
華雋律師事務所 |
| 核數師 | 香港立信德豪會計師事務所有限公司 |
| 註冊辦事處 | 香港九龍觀塘道三百四十八號宏利廣場五樓 |
| 股份過戶登記處 | 卓佳證券登記有限公司 [電話： (852) 2980-1333] |
| 股份過戶登記處電話 | (852) 2980-1333 |
| 公司網址 | http://www.youmeimu.com |
| 電郵地址 | 734287347@qq.com |
| 電話號碼 | (852) 2980-1519 |
| 傳真號碼 | |